マーケット
潮目の変化：低金利が不動産市場に与える影響
オルタナティブ投資
投資機会を捉える
オルタナティブ投資を検討すべき理由
分散ポートフォリオにオルタナティブ資産を組み入れることで、投資成果の向上につながると当社では考えています。その潜在的なメリットについてご覧ください。
魅力的なリスク調整後リターン
過去データによると、オルタナティブ投資はリターンの改善とリスクの低減をもたらしている
リスク／リターン分析
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過去のパフォーマンスは将来の結果を示唆するものではありません。例示のみを目的としています。情報はいかなる投資のリターンを表すものではありません。投資家がインデックスに投資することはできません。対象期間：2008年1月1日から2023年9月30日まで。グローバル株式はMSCIワールド・インデックス、グローバル債券はブルームバーグ・グローバル総合指数、コモディティはブルームバーグ・コモディティ・インデックス、ヘッジファンドはHFRI加重コンポジット・インデックス、上場インフラはFTSEグローバル・コア・インフラストラクチャー50/50インデックス（2015年1月1日以降）、ダウ・ジョーンズ・グローバル・インフラストラクチャー・インデックス（2008年7月30日から2014年12月31日まで）、データストリーム・ワールド・ガス、ウォーター＆マルチ・ユーティリティ・インデックスとデータストリーム・ワールド・パイプライン・インデックスの均等ブレンド（2008年7月29日まで）、上場不動産はFTSE EPRAナリート・ディベロップド・インデックス、プライベート・クレジットはクリフウォーター・ダイレクト・レンディング・インデックス、プライベート・エクイティはプレキン・プライベート・エクイティ・インデックス、プライベート・インフラはプレキン・インフラストラクチャー・インデックス、プライベート不動産はプレキン・プライベート・リアルエステート・インデックス、リスクフリーレートはICE BofA 米国3ヵ月トレジャリー・ビルで示しています。出所：ブルームバーグ、HFRI、モーニングスター、プレキン。
インフレヘッジ
インフレ局面において、オルタナティブは伝統的資産クラスをアウトパフォームしてきた実績を持つ
インフレ率が平均を上回る局面における四半期平均リターン
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過去のパフォーマンスは将来の結果を示唆するものではありません。例示のみを目的としています。情報はいかなる投資のリターンを表すものではありません。投資家がインデックスに投資することはできません。対象期間：2008年1月1日から2023年9月30日まで。グローバル株式はMSCIワールド・インデックス、グローバル債券はブルームバーグ・グローバル総合指数、プライベート・クレジットはクリフウォーター・ダイレクト・レンディング・インデックス、プライベート・エクイティはプレキン・プライベート・エクイティ・インデックス、プライベート・インフラはプレキン・インフラストラクチャー・インデックス、プライベート不動産はプレキン・プライベート・リアルエステート・インデックスで示しています。インフレは季節調整後CPI-Uとして定義されます。インフレ率が平均を上回った期間は、CPIがその過去平均を上回った四半期として定義されます。分析対象期間中、平均CPIは2.44%で、それを上回った四半期は21四半期ありました。出所：ブルームバーグ、プレキン。
分散
プライベート投資は、株式と債券に対する相関が相対的に低い
相関分析
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過去のパフォーマンスは将来の結果を示唆するものではありません。例示のみを目的としています。情報はいかなる投資のリターンを表すものではありません。投資家がインデックスに投資することはできません。対象期間：2008年1月1日から2023年9月30日まで。グローバル株式はMSCIワールド・インデックス、グローバル債券はブルームバーグ・グローバル総合指数、上場インフラはFTSEグローバル・コア・インフラストラクチャー50/50インデックス（2015年1月1日以降）、ダウ・ジョーンズ・グローバル・インフラストラクチャー・インデックス（2008年7月30日から2014年12月31日まで）、データストリーム・ワールド・ガス、ウォーター＆マルチ・ユーティリティ・インデックスとデータストリーム・ワールド・パイプライン・インデックスの均等ブレンド（2008年7月29日まで）、上場不動産はFTSE EPRAナリート・ディベロップド・インデックス、プライベート・クレジットはクリフウォーター・ダイレクト・レンディング・インデックス、プライベート・エクイティはプレキン・プライベート・エクイティ・インデックス、プライベート・インフラはプレキン・インフラストラクチャー・インデックス、プライベート不動産はプレキン・プライベート・リアルエステート・インデックスで示しています。出所：ブルームバーグ、プレキン。
A Comprehensive Guide
We believe the most effective path to investment success has long been diversification—a blend of investments that offers protection during market downturns while seizing growth opportunities. However, diversification has encountered significant hurdles as correlations among traditional investments have shifted in recent years.
Alternatives offer a potential solution to this diversification dilemma.
Alternatives offer a potential solution to this diversification dilemma.
可能性を検証
オルタナティブ（オルタナとも呼ばれます）には、幅広い資産クラス、戦略、投資手段が含まれ、それぞれがポートフォリオ全体において重要な役割を果たしています。
オルタナ研究所では、オルタナティブの可能性を裏付ける概念とメリットを簡潔にまとめた基礎コンテンツを厳選して提供しています。
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プライベートクレジット
プライベート・クレジットとは一般的に、借り手と銀行以外の貸し手との間で直接行われる融資を指します。規制強化を背景に銀行貸出資基準が厳格化したことで、多くの企業は、従来の資金調達手段から離れ、民間レンダーが提供するより迅速で柔軟性の高い、カスタマイズされたソリューションを活用するようになっています。
プライベート・クレジットには、魅力的なインカムやリスクがより低減されたリスク調整後リターンの獲得や、時価評価のボラティリティ低減など、複数の利点があります。
プライベート・クレジットには、魅力的なインカムやリスクがより低減されたリスク調整後リターンの獲得や、時価評価のボラティリティ低減など、複数の利点があります。
プライベート・クレジット
プライベート・クレジットとは一般的に、借り手と銀行以外の貸し手との間で直接行われる融資を指します。規制強化を背景に銀行貸出資基準が厳格化したことで、多くの企業は、従来の資金調達手段から離れ、民間レンダーが提供するより迅速で柔軟性の高い、カスタマイズされたソリューションを活用するようになっています。
プライベート・クレジットには、魅力的なインカムやリスクがより低減されたリスク調整後リターンの獲得や、時価評価のボラティリティ低減など、複数の利点があります。
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インフラストラクチャー
インフラストラクチャー（インフラ）とは、人、モノ、商品、データの移動を可能とする資産で、世界経済の基盤となる必要不可欠なサービスを提供しています。インフラ・セクターは、運輸、再生可能エネルギー、公益事業、ミッドストリーム、データセンターなど多岐にわたり、空港や風力発電所、データセンターといった資産が含まれます。
過去データからは、ポートフォリオにインフラを組み入れることでリスクの低減、分散効果、リターン向上といった結果が確認されています。
過去データからは、ポートフォリオにインフラを組み入れることでリスクの低減、分散効果、リターン向上といった結果が確認されています。
Real Estate
Real estate investing extends beyond traditional direct property investments and encompasses various sectors including residential, commercial, and industrial properties.
Real estate is an alternative opportunity to access passive income, diversify portfolios, and utilize tax mitigation strategies that may potentially increase overall returns.
Real estate is an alternative opportunity to access passive income, diversify portfolios, and utilize tax mitigation strategies that may potentially increase overall returns.
分散投資は利益を保証するものでも、損失を防ぐものでもありません。
税務上のアドバイスについては税務専門家にご相談ください。