オルタナティブ投資の可能性を理解する

ポートフォリオを強化し、成果を改善するソリューションとして、個人投資家の間ではオルタナティブ投資への注目が高まっています。

このトレンドの背景には、様々な要因が存在します：新しい投資ビークルを介してオルタナティブ投資へのアクセスが容易になったこと、オルタナティブ投資のメリットに対する認識が高まっていること、そして最も重要なポイントとして、グローバル株式と債券の相関が高まっている点です。

伝統的な株式と債券の組み合わせでは、多くの投資家が望むような打たれ強さを提供できておらず、この分散投資をめぐる課題に対する潜在的なソリューションのひとつが、オルタナティブ投資の組み入れです。

オルタナティブ（代替）の意味は人それぞれです。標準的な定義では、伝統的な株式、債券、現金以外の投資を指し、リスク調整後収益の向上、インカム創出、リスク軽減、インフレヘッジなど、ポートフォリオにさまざまな利益をもたらします。

ここでは、不動産、インフラ、プライベート・エクイティ、プライベート・クレジットという4つの主要なオルタナティブ資産クラスを取り上げますが、これら以外にも、異なるメリットを持つ様々な種類のオルタナティブが存在します。オルタナティブ投資は、ポートフォリオの強化と分散向上に寄与すると当社では考えています。